|
12月1110日，时隔整整一个月，通葡股份披露了证监会对其非公开发行反馈意见的回复。
2021年3月，通葡股份披露非公开发行预案，拟向宿迁众晟发行股票，宿迁众晟由吴玉华、陈晓琦共同控制，二人分别持股50%。发行股份数量占到通葡股份发行后总股本的20%。交易完成后，吴玉华、陈晓琦将成为通葡股份新的实控人。
值得注意的是，这次发行预案踩在通葡股份股价近几年最低点，吴玉华、陈晓琦仅用1.7 亿元的资金就获得了上市公司20%的股份，而且按照目前股价，定增完成后二人这部分持股浮盈就超过了100%。
在谋划获取公司控制权的同时，通葡股份还完成了一笔对吴玉华、陈晓琦持有的九润源剩余49%股权收购，通过繁琐的交易设计，成功置出了2亿多元的债权。
通葡股份的新实控人究竟在下一盘什么棋？
通葡股份超低价向“新实控人”大量增发股份
早在今年3月份，通葡股份原控股股东就拟将公司控制权转让给吴玉华、陈晓琦，后者拟通过三步获得公司控制权。
一是协议受让原股东股份。2021年3月17日，吴玉华、陈晓琦控制的安吉众虹管理咨询合伙企业（有限合伙）（以下简称“安吉众虹”）与吉祥大酒店、杜颖、姜野、刘淑兰、王春海签署《股份转让协议》，拟受让后者持有的2001.87万股股份，占上市公司总股本的5.0047%。
二是二级市场合计增持400万股，占上市公司总股本的1%。
三是认购定增发行的1亿股，占发行后总股本的20%。
2021年3月，二人签署了一致行动协议。目前吴玉华、陈晓琦已合计持有6.0047%的股份，定增完成后将持有24.8037%的股份，成为通葡股份新的实控人。
值得注意的是定增的发行价仅为1.7元，相比目前4元的股价，甚至相比3.1元的协议转让价，都出现了大幅折价。
由于公司业绩下滑、违规担保，以及内控审计意见被出具否定意见等问题，2016年年中以来通葡股份股价就一直下滑，2021年2月5日股价最低跌到1.8元。
正是在这个时间段内，吴玉华、陈晓琦开始筹划入主通葡股份，并且披露了三步走的控制上市公司的计划。3月19日，宿迁众晟就与通葡股份签署了《附条件生效的非公开发行A股股票认购协议》，3月22日公司披露定增预案。按照不低于定价基准日前二十个交易日股票交易均价的80%的原则，定出了1.7元的发行价。
在3月份这一系列利好发布后，公司股价出现暴涨，最高涨至6元以上，涨幅超过180%。后来有所回落，目前在4元左右。这意味着吴玉华、陈晓琦定增完成后就可坐享超过100%的浮盈。通过非公开发行获得的股票限售期为18个月，而二人从原股东手中受让及二级市场增持的股份则没有限售规定。
高溢价收购资产合理性存疑 却借机置出公司债权
吴玉华、陈晓琦与通葡股份的交易远不止此。
2015年，葡萄酒主业不振的通葡股份收购了一家酒类经销商——九润源51%的股权，此后九润源就成为通葡股份主要收入来源，九润源正是吴玉华和陈晓琦创立的。2021年3月份，在吴玉华和陈晓琦谋划入主通葡股份的同时，通葡股份开始收购九润源剩余49%股权。
根据评估，截至2020年9月30日，九润源全部权益经审计账面价值为8733.6万元，采用收益法评估价值为5.41亿元，增值4.54亿元，增值率达到519.41%。按照5.41亿元估值49%股权交易价格确定为2.65亿元。
双方设计了复杂的交易方案，通葡股份成立一家新公司通化志诚，将自己2.01亿元的债权转让给通化志诚。吴玉华和陈晓琦成立一家新公司文竹科技，并将其持有的九润源49%股权转让给文竹科技。 共2页 [1] [2] 下一页 搜索更多: 通葡股份 |
