5月18日,美的集团发布公告,正式宣布拟筹划通过要约方式,以约40亿欧元(折合人民币约292亿元)的现金对价收购德国工业机器人及自动化生产设备制造商库KUKA Aktiengesellschaft(简称 “库卡集团”)。
根据美的公告,公司拟通过全资境外子公司Mecca以自愿要约收购方式向库卡集团股东发起要约,收购其持有的库卡无面值不记名股票。据悉,该交易价格较2016年5月17日的收盘价每股84.41欧元,溢价36.24%,若以要约收购价格计算,德国库卡的交易市值为46.99亿欧元。
目前库卡集团全部发行在外的普通股为39,775,470股,美的持有库卡集团约13.5%的股份,美的意图获得超过库卡集团30%以上的股份,交易标的最高为库卡集团不超过100%的股权。
美的集团表示,本次收购的资金来源为银团贷款及公司的自有资金。此外,美的已于今日临时停牌,待上述事项确定后将发布公告并复牌。
而对于此次收购,美的集团董事长方洪波称,“美的没有要订立控制协议或退市的意愿。美的增加对库卡的持股比例,可以既保持库卡的独立性,又能使两家公司通过合作进一步驱动增长,尤其在中国市场。”交易完成后,库卡将帮助美的进一步升级生产制造与系统自动化,拓展B2B产业空间。同时,美的与库卡集团将联合开拓中国机器人市场,以及拓展第三方物流业务。
库卡集团官网显示,库卡创办于1898年,为全球领先的机器人及自动化生产设备和解决方案的供应商之一。公司总部位于德国奥格斯堡,年营业额将近三十亿欧元。库卡机器人的系统自动化设备被应用于大众、宝马、通用汽车、克莱斯勒、福特以及奔驰等汽车生产线上,同时也应用于航空、医疗、家电等领域。通用电气、空客和博西家电都是它的客户。从2015年收入分布来看,库卡约35%营收来自北美、约19%来自亚太地区和其他地区,46%则来自欧洲。
早前有消息称,库卡内部人士曾表示,美的要获得库卡50%的控股权可能并不是轻而易举的事情。另据知情人士透露,美的可能只考虑将库卡持股增加到30%,没有必要去控股或者收购库卡,这一猜想也获得了大多数业内人士的认同。
值得注意的是,美的首次入股库卡是在去年8月,当时入股份额为5.4%,就在今年2月,美的将库卡的股份增持至10.2%。
与此同时,库卡内部人士向第一财经独家透露,库卡中国CEO孔兵即将于本月底离职。孔兵本人也对记者证实了离职的消息,但表示离职是个人原因,与美的竞购库卡事项无关。
孔兵担任库卡机器人中国CEO以来,推动了库卡一系列的本土化发展。2013年,库卡机器人在上海松江建立亚洲新工厂,这也是KUKA在全球第一家生产机器人的海外工厂,成为KUKA在中国发展的重要里程碑。新工厂的落成,不仅加快了交货速度、更快速的响应客户需求,并且有利于公司今后研发出新的机器人品种及型号来满足中国客户的需求。
近年来,为了迎合中国经济的转型,库卡除了在传统的汽车领域投入大量资金以外,还大力开拓一般工业客户例如白家电、电子行业、消费品行业等。这与美的在家电行业的战略不谋而合。去年8月,美的曾与安川合作,共同投资4亿人民币设立工业机器人公司和服务机器人公司,美的持股分别为49%和60.1%。
“美的可能寻求控股库卡,短期对于库卡的业务影响不大,但是长期会有影响。”孔兵表示。为ABB服务近15年后,孔兵于2013年9月加入库卡,至今不到3年。对于未来去向,孔兵表示:“我想试试国内的企业。”
工业4.0也是德国总理默克尔热衷于谈论的话题。中国市场的巨大需求为德国企业提供了重要的机遇。2015年,库卡全球30亿欧元的营收中,一半以上来自于美国和中国市场。德国机床制造商协会经济部长Gerhard Hein对第一财经记者表示:“中国现在有300多家机器人制造商,他们需要德国的技术。尽管从机床设备的出口量来看,去年有所下滑,但是中国经济正在转型期,相信市场很快就将重拾活力。”
欧盟商会副主席,前机器人制造商柯马中国CEO史蒂芬-赛克(Stephan Sack)对第一财经记者表示:“现在只要把‘机器人’三个字放在中国的任何地方,都会让人们疯狂。美的率先竞购德国机器人巨头库卡,成为行业中的第一个,是非常聪明的做法。也许ABB或者发那科,美的就不那么好收购了。”(综合一财网、新浪财经)
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